如何避免匯率差造成的影響？

廖美惠

榮譽會計師

A：您好:

匯率避險通常有下列方法:
1.遠期合約
指交易雙方約定於未來某一特定日期，依事先議定的價格(遠期價格)買入或賣出某一定數量的資產。最為大家所熟 知的遠期合約為遠期外匯，企業可透過與銀行預購或預售外 幣的方式，來避免未來匯率上的損失。
2.換匯交易
目前各外匯指定銀行均可辦理主要外幣如美元、 歐元、日圓、英鎊、港幣等之遠期外匯業務 、港幣等之遠期外匯業務。 可與銀行簽訂預售遠期外匯契約，俟未來取得出口，依約定匯率辦理交割 ，依約定匯率辦理交割。可與銀行簽訂預購遠期外匯契約，俟未來須支付進口外匯時，依約定匯率辦理交割降低風險。
3.期貨交易
期貨市場的產生是為了規避風險，指雙方預先約定未來 買賣價格與數量，以規避價格波動的風險。期貨市場依交易 標的物種類分成二大類：一為商品期貨，主要有原油、小麥、 可可、棉花等大宗經濟農產品期貨；二為金融期貨，主要有 各主要貨幣的期貨、黃金期貨、利率期貨與股價指數期貨。
4.選擇權
出口商為避免未來出口外匯所得貶值，得與銀行簽訂契約，買入 “賣權” (Put) ，即未來取得外匯 ，即未來取得外匯時，有權利依契約約定匯率賣給銀行有權利依契約約定匯率賣給銀行。
進口商為避免未來支付進口之外匯升值，得與銀 行簽訂契約，買入 “買權” (Call)，即未來須支付 ，即未來須支付進口外匯時，有權利依契約約定匯率向銀行買入 ，有權利依契約約定匯率向銀行買入外匯。
5.外幣帳戶
指開立以外幣為計價單位之銀行帳戶，提供企業與國外 廠商進行進出口交易時，直接運用外幣進行收款及支付交易，以避免貨幣轉換時可能產生匯率損失。
預期未來所需支付進口外匯將會升值，可先在市場上結購，並暫存銀行外匯存款戶 ，並暫存銀行外匯存款戶，俟需匯出時再提取。
6. 爭取以即期信用狀 ( Sight L/C ) 或預先付款 ( Advance Payment ) 等方式出口，早日取得貨款 ，早日取得貨款，避免未來匯率 ，避免未來匯率 波動。
7. 以D/A、D/P、O/A方式出口之賣斷( Factoring ) 或以遠期信用狀方式出口之賣斷。
8. 保留出口所得外匯
9. 雙方約定 “匯差” 分擔比率。
10向銀行申請辦理外幣出口貸款，並按當時即期 ，並按當時即期 匯率結售為新台幣，國外進口商或開狀銀行付 ，國外進口商或開狀銀行付 款時，再以該外幣償還貸款 ，再以該外幣償還貸款。

(針對上述諮詢問題，係由經濟部中小及新創企業署「強化中小企業財務能力計畫」（113年度委託執行單位：中華民國全國創新創業總會）之榮譽會計師本著自身財會專業予以回覆問題，惟因網路文字表達有時不見得可充分說明本意，如您針對回覆文字有所疑惑，或產生更深入相關財會問題，建議可直接與本計畫工作團隊聯繫，本團隊將了解您的問題及企業基本資料後，協助詢問榮譽會計師後再行回覆，亦可提供現場/視訊諮詢及進階診斷服務，執行團隊聯繫電話：（02）23328558 #351劉專員)

吳文勝

榮譽會計師

A：一般編預算時，對預測結果相當敏感或產生差異可能性很高之重要基本假設如匯率、利率等，都會說明預估依據，及其敏感度分析。因匯率變動有時是難以預估的。例如，基本假設美金對台幣匯率為1：30，若有進出口貿易，則預算會以該匯率編製，但會以當匯率為1：31或1：29時，作敏感度分析，以了解匯率變動對預算影響。因為匯率難以預估，因此編預算時，通常不會考慮避險措施對預算之影響。

(針對上述諮詢問題，係由經濟部中小及新創企業署「強化中小企業財務能力計畫」（113年度委託執行單位：中華民國全國創新創業總會）之榮譽會計師本著自身財會專業予以回覆問題，惟因網路文字表達有時不見得可充分說明本意，如您針對回覆文字有所疑惑，或產生更深入相關財會問題，建議可直接與本計畫工作團隊聯繫，本團隊將了解您的問題及企業基本資料後，協助詢問榮譽會計師後再行回覆，亦可提供現場/視訊諮詢及進階診斷服務，執行團隊聯繫電話：（02）23328558 #351劉專員)